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엔비디아와 합병이 무산된 ARM이 스마트폰 혁신 아키텍처 노하우를 전기차와 클라우드까지 확대한다. ARM은 엔비디아 출신 르네 하스(Rene Haas, 59)를 신임 CEO로 선임하고 기업공개(IPO) 준비에 들어갔다. 사이먼 시거스(Simon Segars) 전 ARM CEO는 2020년 9월부터 엔비디아-ARM 합병을 추진했지만 규제당국 반대로 18개월 만에 결국 무산됐다. ARM 최대주주인 소프트뱅크 그룹은 ‘세기의 반도체 빅딜' 취소 소식과 함께 ARM의 IPO를 진행할 것이라고 전했다.ARM 2막을 다시 쓰는 하스 CEO는 지난 9일 CNBC 뉴스에 출연해 ARM의 성장 엔진과 IPO 준비를 설명했다. 그는 “상장을 준비하는 ARM은 2015년과 매우 다르다”며 “ARM은 세계에서 가장 인기 있는 아키텍처”라고 자신감을 보였다.ARM은 세계 모바일칩 설계 지적재산권(IP)의 90% 이상을 장악하고 있다. 스마트폰 혁명 중심에 ARM의 소프트웨어 애플리케이션, 저전력, 고성능 솔루션이 자리했다. 하스 CEO는 “클라우드, 전기차도 스마트폰과 똑같은 공식”이라며 AMD의 고성능, 저전력, 광범위한 소프트웨어 생태계가 필요하다고 말했다. 그는 “경쟁을 대처하는 방법은 훌륭한 솔루션을 제공하고 고객의 문제를 해결하고 미친 듯이 혁신하는 것”이라고 강조했다. 그는 엔비디아 부사장 겸 컴퓨팅 제품 사업부 총괄 책임자로 7년 근무했다. 한편, 시거스 전임 CEO는 “나는 르네의 리더십 하에 ARM의 미래 성공에 대해 매우 낙관적이다. 회사의 다음 단계를 이끌 이보다 더 나은 사람을 생각할 수 없다"라고 전했다. 그는 ARM 자문 역할을 하며 하스 신임 CEO의 리더십 전환을 지원할 예정이다.

미 반도체기업 엔비디아와 영국 반도체설계 지적재산권(IP) 기업 ARM의 합병이 규제당국의 반대로 결국 좌절됐다. 양사의 인수계약 소식이 전해진 지 18개월 만이다. 7일(현지시각) 월스트리트저널(WSJ) 등 외신들은 관계자를 인용, 엔비디아와 ARM의 최대주주 소프트뱅크가 660억달러(약 79조원) 규모의 '세기의 반도체 빅딜'을 규제당국의 반독점 우려로 결국 취소했다고 전했다. ARM 지분을 보유 중인 소프트뱅크는 엔비디아로부터 거래 파산에 대한 보상으로 12억5000만달러(약 1조5000억원)를 받게 될 예정이다.

흔히 반도체는 '산업의 쌀'로 표현된다. 스마트폰을 비롯해 자동차, 전자 제품, 산업 로봇 등 산업 전반에서 사용되기 때문이다. 반도체 기업들은 지난 2020~2021년 아시아와 유럽 전역의 코로나 팬데믹으로 인한 생산 중단으로 심각한 공급 부족에 직면하고, 전자기기 등의 수요가 급격하게 늘면서 막대한 이익을 거뒀다. 반도체 가격 상승세가 이어지고, 수요도 지속적으로 늘면서 반도체 기업들은 앞다퉈 막대한 생산시설 구축을 위한 투자를 단행하고 있다. 이런 상황에서 반도체 기업들은 시장 기대치를 넘는 2021년 4분기 실적을 발표하고 있지만, 극강의 조정장 속에서 주가는 이를 반영하지 못하고 있다. 대표적인 통신 관련 반도체 칩 생산업체 퀄컴은 지난해 12월 26일 마감된 회계연도 실적발표에서 107억달러의 매출과 조정 주당순이익 3.23달러를 기록했다고 밝혔다. 이는 월가에서 예상한 96억 6000만달러의 매출과 2.51달러의 순익을 상당히 웃돈 수치다. 퀄컴의 순익은 전년대비 49%, 매출은 30% 증가했다. 그러나 주가는 3%가까이 하락했다. 이런 상황은 다른 반도체 기업들도 마찬가지다. 견조한 실적을 보인 AMD, 마이크론 테크놀로지 등의 반도체 기업 주가는 각각 19%, 3% 하락했다. 이에 대해 '미국형님’ 데이비드 리 테일러 투자자문그룹 CIO(최고투자책임자)는 지난 2일(현지시간) 더밀크TV 라이브 방송에서 반도체 기업들에 대한 투자 인사이트를 제시했다. 리 CIO는 "반도체 산업은 경제 전체의 기반 산업이며 서플라이 체인의 핵심"이라며 "지속적으로 수요가 늘고 있기 때문에 현재 주가 하락은 일시적으로 보인다. 반도체 섹터 전체를 균형잡힌 시각으로 분석해 합리적으로 투자하는 것이 좋겠다"고 조언했다. 그는 "어드밴스드 마이크로 디바이스(AMD), 브로드컴(AVGO), 퀄컴(QCOM), 마이크론 테크놀러지(MU) 등 일부 반도체 기업 주가는 조정장 속에서 하락세를 보이고 있으나 성장성과 영업이익을 기준으로 유사한 그룹과 비교해 견고한 실적으로 보여 빠르게 회복세로 돌아설 것"이라고 예상했다.

리사 수 CEO가 이끄는 글로벌 반도체 설계(Fabless·팹리스) 업체 AMD가 역대 최대 분기 매출을 기록했다. 주당순이익(EPS) 역시 시장 추정치를 뛰어넘었다. 호실적 소식에 오후 4시 30분 현재 AMD의 주가는 시간외 거래에서 8.79% 급등 중이다.1일(현지시각) AMD는 작년 4분기 매출액이 48억2600만달러(약 5조8000억원)로 전년 같은 기간 대비 49% 증가했다고 발표했다. 2021년 연간 기준 매출액은 164억달러(약 19조8000억원)를 기록했다. 전년 대비 67% 증가한 수치다.월스트리트 추정치를 뛰어넘는 ‘어닝 서프라이즈’였다. 조정 EPS는 0.92달러로 추정치(0.76달러)를 웃돌았고, 매출액 역시 추정치(45억3000만달러)보다 6.6% 많았다. 매출총이익(gross margin)은 50%로 전년 대비 5%포인트 증가했다.라이젠(Ryzen)을 비롯한 PC용 CPU(중앙처리장치) 판매가 급증하며 실적 호조를 이끌었다. 주력 사업 부문인 컴퓨팅 및 그래픽(Computing and Graphics) 칩, 기업용 및 설치형(Enterprise, Embedded and Semi-Custom) 칩 부문 매출이 전년 대비 49% 늘었다. 매출 및 매출총이익률 증가에 따라 영업이익(12억달러)도 27% 개선됐다.실적 전망치(guidance)도 좋다. AMD는 2022년 1분기 매출이 약 50억달러를 기록, 전년 같은 기간 대비 45% 늘어날 것으로 봤다. 리사 수 AMD CEO는 “2021년은 기록적인 연간 매출과 이익을 기록한 해”라며 “클라우드 및 엔터프라이즈(기업) 고객의 ‘AMD EPYC 프로세서’ 채택이 증가하며 데이터 센터 분야에서 큰 성과를 거뒀다”고 설명했다. 그는 이어 “올해도 차세대 PC·게임·데이터 센터용 제품을 출시, 높은 성장세를 기록할 것으로 기대한다”고 했다.

2021년 반도체 산업은 최악의 공급 부족을 경험했다. 코로나 사태에서 급등한 IT 관련 제품 수요로 예상을 넘는 급격한 수요 증가에도 불구하고 생산 능력이 이를 뒷받침하지 못했다. 동시에 공급망 이슈로 전반적인 생산에 차질이 있었다. 반도체 수요, 공급 사이클에 맞물려 구매 수요가 급등하면서 관련 업체들의 공격적인 생산 증설 경쟁이 시작되었으나 아직 전체 생산 능력은 수요에 턱없이 부족하다. 이와 동시에 여러가지 리스크 요인(금리상승, 지정학적 리스크, 코로나 변이 확산 등)로 시장의 불안은 더욱 높아졌다. 현 파운드리 시장은 기술, 생산력에서 '밀리면 죽는' 치열한 전투가 펼치고 있다. 파운드리 시장경쟁구조는 상위 5개사가 전체 시장의 90%를 차지하고 있다. 특히 빅2 TSMC와 삼성전자 점유율 합계가 시장의 70%를 양분하고 나머지 하위권이 30%를 점유한다. 특히 TSMC는 애플 등의 대량 발주물량으로 시장 내 독보적 1위를 유지하고 있다.

지난 14일(현지시간) 미국 대표 반도체 기업인 인텔은 미국 대통령과 상무장관과 같이 오하이오에 짓는 신규 반도체 공장에 24조원을 투자한다고 발표했다. 민간 기업의 투자 발표에 조 바이든 미 대통령도 상무장관과 동행, 미국 군사안보, 경제안보에서 반도체의 중요성을 강조하며 의회가 반도체 투자에 사용할 국가예산법의 승인을 촉구했다. 지금 미 행정부가 얼마나 반도체 산업을 국가 전략 산업으로 중요하게 보고 있는지를 보여주는 단면이였다. 지금 세계는 거대한 반도체 파운드리 전쟁이 시작됐는데 그 첫 총성이 울린 것이다. 이 전쟁을 주도하는 세개의 회사는 대만의 TSMC, 한국의 삼성, 그리고 미국의 인텔이다. 여기에서 어떻게 삼성이 전략적 위치에 있는지, 그리고 한국의 반도체 산업은 어떻게 대응하고 무엇을 해야 하는지 분석, 전망했다.

반도체 수급난이 지속되고 있는 가운데 미국의 반도체 기업 인텔이 견조한 4분기 실적을 발표했다.26일(현지시각) 인텔은 뉴욕 주식시장 마감 후 월가 예상치를 웃도는 실적을 발표했다. 인텔의 4분기 매출(non-GAAP)은 전년동기대비 4% 상승한 195억달러를 기록했다. 이는 월가 예상치인 183억달러를 훌쩍 뛰어넘은 수치다.주당순이익 역시 1.09달러를 기록하면서 시장이 전망한 90센트를 넘어섰다. 일반회계기준(GAAP) 매출도 205억달러를 기록하면서 회사의 전망치인 192달러를 웃돌았다. 연간 매출과 이익도 늘었다. 인텔의 2021년 매출(non-GAAP)은 전년대비 2% 늘어난 747억달러를 기록했다. 조정 이익(adjusted Profit)은 주당 5.47달러로 역시 지난 2020년 5.10달러에서 늘어났다. 팻 겔싱어 인텔 CEO는 성명에서 "분기, 연간 기준으로 역대 최고의 매출을 기록했다"고 평가했다. 사업 부문별로 보면 인텔의 가장 큰 사업인 '클라이언트 컴퓨팅 그룹(CCG)' 부문의 4분기 매출은 전년대비 7% 감소한 101억달러를 기록했다. 그러나 이 부문 역시 시장의 전망치인 96억달러를 웃돌았다. 겔싱어 CEO는 이와 관련 CNBC와의 인터뷰에서 "인텔의 PC 칩 사업을 포함한 이 부분의 매출이 분기별로 편차가 있었다"며 "전반적인 PC 판매는 지난해 12월 분기를 포함해 증가했다"고 분석했다. 그러면서 "전 세계적인 공급 대란도 영향을 미쳤다"고 덧붙였다. '데이터 센터 그룹(DCG)' 매출은 전년동기대비 20% 늘어난 73억달러를 기록했다. 코로나19 팬데믹 영향으로 강한 수요를 보인 IoTG(Internet of Things Group) 부문 매출은 지난해보다 36%나 급증한 11억달러를 기록했다. 또 자율주행기술 부문인 자회사 모빌아이는 4분기 3억 5600만달러의 매출을 보고했다. 1년간 7%나 증가한 수치다. 팻 겔싱어 체제의 인텔은 1년 전부터 막대한 투자를 감행하고 있다. 지난 24일(현지시간) 인텔은 미국 오하이오주에 200억달러를 투입, 1000에이커 부지에 2개의 첨단 반도체 공장을 설립하겠다고 발표했다. 삼성전자와 부동의 1위인 대만의 TSMC로 양분한 글로벌 파운드리(반도체 위탁생산) 시장 패권 다툼에 뛰어든 것이다. 반도체 산업 1인자였던 인텔은 주력인 CPU(중앙처리장치) 부문 경쟁력이 떨어지면서 삼성전자에 반도체 매출 1위 자리를 내줬다. 인텔의 이번 투자는 글로벌 반도체 시장에서 주도권을 되찾으려는 행보로 풀이된다. 특히 중국, 한국 등 아시아 국가로 집중된 '반도체' 헤게모니 주도권을 잡으려는 미국 정부의 든든한 지원도 배경이 됐다. 바이든 행정부는 미국내 반도체 생산시설 구축을 위해 520억달러의 지원금을 책정하는 등 공급망 확보를 통해 업계 구도 재편을 시도하고 있다.

미국 반도체 업체 엔비디아가 영국 반도체 기업인 암(ARM) 인수를 포기할 것으로 보인다고 블룸버그통신이 25일(현지시간) 보도했습니다. 보도에 따르면 엔비디아는 400억달러 규모의 ARM 인수합병을 추진하고 있었으나 각종 규제에 막혀 조용히 인수 포기 준비를 하고 있다고 하는데요. 이미 생산 부품업체들을 대상으로 ARM 인수가 이뤄지지 않을 것으로 보인다고 밝힌 것으로 알려졌습니다. 또 ARM 소유한 소프트뱅크가 인수합병이 이뤄지지 않을 것을 대비해 기업공개(IPO)를 준비하고 있다고 블룸버그는 덧붙였습니다. 엔비디아는 지난 2020년 9월 일본 소프트뱅크로부터 400억달러에 ARM을 인수하기로 합의했는데요. 미국, 영국, 중국 등 당국의 승인이 필요한데 각국의 승인이 지연되어 왔습니다. 아직 엔비디아 측의 공식 발표는 나오지 않았습니다. 그러나 양측 모두 여전히 거래가 성사되기를 기대하고 있다고 블룸버그는 보도했습니다. 현재 ARM의 에너지 효율적인 칩 아키텍처는 전세계 스마트폰의 95%에 사용된다고 하는데요. 또 중국에서 설계된 칩의 95%에 사용되고 있다고 CNBC는 전했습니다. 👉 물고 물리는 반도체 시장 경쟁... 삼성 인수설도 반도체 수요가 늘고 공급 대란으로 업계가 어려움을 겪고 있는 가운데, 4차 산업혁명의 핵심 소재인 반도체에 대한 국가별 헤게모니 싸움이 지속되고 있는 상황입니다. 우선 영국은 시스템반도체 분야에서 세계 최고의 기술력을 갖춘 ARM이 엔비디아에 인수될 경우 경쟁이 훼손될 수 있다면서 조사에 착수했습니다. 여기에 미 연방거래위원회(FTC)는 두 회사 합병을 '불법적인 수직 결합'으로 보고 엔비디아를 제소한 상황인데요. 일부에서는 자금력을 갖춘 삼성전자가 새 인수후보가 될 수 있다는 전망도 나옵니다. 이 경우 인텔 등 다른 시스템반도체 경쟁사를 견제할 수 있을 것이라는 분석입니다.

지난해 글로벌 반도체 분야에서 삼성전자에게 1위 자리를 빼앗긴 미국 반도체 기업 인텔이 '승부수'를 던졌다. 미국에서 대규모 투자를 단행해 세계 최대 규모의 반도체 거점을 구축하기로 했다. 인텔은 21일(현지시각) 200억달러(24조원)를 투자해 오하이오주 콜럼버스 외곽 리키 카운티에 첨단 반도체 개발, 생산 기지를 건설하겠다고 밝혔다. 인텔에 따르면 1000 에이커 부지에 최소 2개의 반도체 생산 시설을 구축할 계획이다. 부지는 펩을 포함해 총 8개 공장을 지을 수 있는 규모다. 올 하반기부터 착공해 오는 2025년부터 각종 반도체 양산에 들어간다. 최소 3000명의 직원들을 고용할 계획이라고 인텔 측은 밝혔다. 펫 겔싱어 인텔 최고경영자(CEO)는 "오늘의 투자는 인텔이 미국 반도체 제조 리더십을 회복하기 위한 노력"이라며 "보다 탄력적인 공급망을 구축하고, 향후 수년간 고급 사양의 반도체를 안정적으로 공급하는 데 도움이 될 것"이라고 밝혔다.

팬데믹 시대의 승자인 칩 공급업체의 모멘텀은 2022년도 계속될 전망입니다. CNBC에 따르면 무역신용보험사 율러 에르메스(Euler Hermes)는 “반도체 매출은 2022년에 9% 더 성장해 처음으로 6000억달러를 넘어설 것으로 예상된다”고 보고했습니다. 칩 제조업체는 글로벌 경제 활동이 회복됨에 따라 전례 없는 수요를 따라잡기 위해 고군분투하고 있습니다. TSMC와 같은 주요 칩 제조업체는 생산량을 증가하겠다는 계획을 밝혔으나, 이러한 시설이 갖춰지기까지 일반적으로 몇 년 걸리는 것이 현실입니다.율러 에르메스 보고서에 따르면 반도체 매출 증가의 주요 요인은 컴퓨터와 스마트폰 등 소비자 전자기기에 대한 “비정상적인 강한 수요,” 수요와 공급 불균형으로 인한 가격 인상 및 신세대 칩 도입으로 반도체 제품 개선 등이 있다고 전했습니다. 수요 정상화가 된다고 해도 “예측할 수 없고 무작위적인 이벤트”와 같은 요인은 대만 및 한국과 같은 주요 반도체 제조국에 영향을 줄 수 있을 것이라고 전했습니다.👉 장기적인 싸움이 된 공급망 문제불안정한 공급망으로 기업과 소비자 모두 어려움을 겪고 있습니다. 팬데믹의 끝이 보이지 않는 것처럼 반도체 부족 문제는 올해도 계속될 것으로 보입니다.이 문제를 해결하기 위해 일부 제조업체가 노력을 하고 있습니다. 인텔은 애리조나에 2개의 새로운 공장을 건설하는 데에 200억달러를 쓸 것이라고 밝혔습니다. TCMC도 용량을 늘리기 위해 새로운 칩과 공장을 짓는 데에 280억달러를 쓸 계획입니다. 비록 문제가 해결되기까지 더 걸리겠지만, 개선을 하기 위한 업체들의 움직임에 희망을 걸어야 합니다. 공급망 공간에서도 이제 혁신을 해야 할 때가 됐습니다.

올해 테슬라는 혼란스러운 공급망 병목현상 속에서도 자동차 산업에서 가장 큰 승자로 부상했는데요. 다른 완성차 업체들과 달리 실리콘밸리에 기반을 둔 수직화가 위기를 극복할 수 있었던 기회가 됐습니다. 업계에 따르면 테슬라의 올해 차 생산량은 지난 2020년 대비 80%나 늘어날 것으로 예상됩니다. 글로벌 완성차 업계와 비교하면 이 수치가 어느정도인지 드러납니다. IHS 마킷에 따르면 글로벌 완성차 업계는 공급망 이슈에 타격을 입으면서 올해 차 생산은 지난해보다 1% 늘어날 것으로 예상됩니다. 2019년과 비교해서는 오히려 15%나 낮은 수준입니다. 이는 반도체 칩의 영향입니다. 글로벌 완성차 업계가 반도체 칩 조달에 어려움을 겪으면서 생산량을 늘리기 어려웠지만 테슬라는 달랐습니다. 사내 소프트웨어 엔지니어링 부문에서 칩 부족에 대응한 소프트웨어들을 만들어내면서 생산 라인을 계속 운영할 수 있었는데요. 일론 머스크 CEO도 "테슬라는 칩을 차량에 통합하는데 필요한 소프트웨어를 신속하게 만들어낼 수 있었다"고 밝혔습니다. 30일 월스트리트저널(WSJ)에 따르면 업계는 테슬라가 비교적 젊은 회사이기 때문에 처음부터 차량 설계를 다시할 수 있고, 이를 통해 시스템 통합이 가능했다고 분석했습니다. 기존 자동차 제조업체보다 더 기술에 뿌리를 둔 이점이 있었다는 겁니다. 👉 "테슬라 내년도 좋다"2022년 자동차 업계의 공급망 이슈는 어떻게 전개될까요. 테슬라 역시 공급망 이슈에서 완벽하게 자유롭지는 못했는데요. 칩 부족으로 인해 테슬라 전기 픽업트럭과 세미 트레일러 트럭 등의 생산이 내년과 2023년으로 미뤄졌습니다. 오미크론 변이 확산으로 반도체를 비롯한 공급망 이슈가 급진적인 변화를 보일 수 있을 지 전망하기는 쉽지 않은 상황인데요. 실제 컨설팅회사 알릭스파트너스에 따르면 반도체가 충분하지 않으면 올해 글로벌 완성차 업체는 1월 예상보다 9% 감소한 7700만대의 차량을 생산할 것으로 보입니다. 테슬라에 대한 전망은 나쁘지 않습니다. 최근 블룸버그 통신에 따르면 테슬라 주가는 내년 30%가까지 상승할 것으로 보입니다. 블룸버그 통신이 댄 아이브스 웨드부시 증권사 애널리스트의 분석을 인용한 보도에 따르면 테슬라의 목표주가를 1400달러로 상향 조정하고 투자의견 매수를 보였습니다. 부품 부족 사태가 완화되고 중국 수요가 늘어날 것으로 예상했는데요. 또 텍사스를 비롯한 새 공장을 통해 올해 생산량의 2배인 200만대를 달성할 수 있을 것으로 전망됐습니다.

2021년 반도체 칩 수급난을 호되게 겪은 미국은 자체 생산 증가를 위해 제조시설 확대 및 투자에 심혈을 기울이고 있다.월스트리트 저널에 따르면, 팻 겔싱어 인텔 CEO는 향후 몇 년 동안 미국과 해외의 반도체 공장 투자에 1000억 달러 이상을 투자하겠다고 약속했다. 삼성전자는 미국 텍사스주 테릴러시에 170억달러(약 20조원)을 투자해 반도체 위탁생산(파운드리) 공장을 설립하기로 했다. 세계 1위 반도체 칩 생산업체인 타이완 세미컨덕터(TSMC) 역시 피닉스에 120억달러 규모의 칩 제조시설을 건설 중이다.데이비드 리 테일러투자자문그룹 최고투자책임자(CIO)는 지난 8일 더밀크의 프리미엄 경제방송 미국형님 라이브에 출연해 “2022년 반도체 장비업체 성장에 대해 긍정적”이라는 전망을 내놨다.리 CIO는 “2022년 반도체 장비업체는 20% 성장이 예상된다는 분석이 나왔다. 특히 파운드리 업체의 기술 투자 증가와 테크놀러지 업그레이드 목적으로 메모리 반도체 업체의 장비 주문이 증가할 것이다. 이중 메모리 시장이 전체 시장의 40%-50%를 차지할 것으로 보이며 DRAM 시장 성장률이 NAND 시장을 추월할 것으로 보고 있다. 2022년은 DRAM 시장이 강할 것”으로 전망했다.파운드리 시장만 20%이상 성장할 것으로 보며, 타이완 세미컨덕터(TSMC)의 경우 올해 170억달러에서 2022년에는 300억 달러 이상으로 투자금을 대폭 확대할 것으로 발표했다. 반도체 장비 매출은 주로 인텔, TSMC, 삼성이 전체 매출의 60% 이상 차지할 것으로 보고있다.리CIO는 향후 몇 년간 반도체 공장 투자가 공격적으로 이루어짐에 따라 2022년에 투자 대상으로 반도체 제조 장비 업체 5곳을 주목했다.