FINANCE

Venturing into a new market can unlock significant business opportunities. However, achieving success in the global market is not an easy task. From sourcing the needed human resources and setting up the operation in the local territory, to providing the necessary after-sales services in the relevant market, businesses must align with local laws and culture, adopting management practices that cater to the needs of both employees and customers.Even those companies with deep pockets often struggle to fit itself into the global markets due to the difference in the business environment, ever changing needs of the client or their customers and different laws in different states, especially in the US. For example, South Korean manufacturing companies hastily entered the US market following the Inflation Reduction Act(IRA) implementation last year. Despite having established and operated manufacturing lines, they have encountered a number of challenges, such as timely sourcing the needed talents and spike in turnover rates, which have caused major issues in meeting their productivity goals and put the fundamental business at risk.“Diverse and extensive problems arise from global operations,” said John Cho, VP of Business Enablement for CEF, a New Jersey-headquartered BPO services provider."If not addressed immediately and precisely with a comprehensive management approach, these issues can escalate into larger problems such as unexpected increase of costs and deterioration of quality,” he added.CEF says it offers the most practical results with its tailored BPO services, custom-fit to each client. This involves an end-to-end outsourcing program, which includes a consulting phase to identify the needs and ensure business stability. Additionally, a customizable program management model enables clients to achieve their ROIs and business goals, he added.Founded in 2016, CEF provides comprehensive BPO services on behalf of business clients across multiple industries described above. While Its clientele primarily started from the globally renowned consumer electronics and IT companies with a presence in the US, the company has recently seen an increase in partnership requests from various industries, including automotives, parts manufacturing, financial services and logistics. With a remarkable average year-over-year growth of 37% over the past four years (2020–2023), the company anticipates continued upward momentum. The global BPO industry is projected to reach $440 billion in revenue by 2028 with an expected annual average growth rate of 4.68%, according to data provider Statista.

골드만삭스와 애플의 연합이 깨지고 있다. 두 회사의 협업으로 나온 애플카드가 2019년 큰 반향을 일으킨 가운데 두 회사는 2024~2025년 종료하는 안을 추진하는 것으로 알려졌다. 당초 파트너십은 2029년까지였다. 28일(현지시각) 월스트리트저널(WSJ), 포춘 등에 따르면 애플은 골드만삭스에 향후 12~15개월 이내에 계약을 해지하자는 내용의 제안을 보낸 것으로 알려졌다. 2019년 두 회사가 출시한 애플 신용카드와 2023년 출시된 저축계좌 등 전체 개인금융 분야를 포함한다. 애플이 신용카드에 대한 새로운 은행을 찾았는지는 알려지지 않았다.

챗GPT로 인공지능(AI) 열풍을 이끈 샘 알트만 오픈에이아이(OpenAI) 창업자가 관여한 암호화폐(크립토) 프로젝트 '월드코인(World Coin)'이 자체 암호화폐를 발행했다. 같은 날 서비스 글로벌 공식 출시 소식과 함께 각종 계획들을 쏟아내며 시장의 주목을 받고 있다. 다만 규제의 사각지대에서 홍채라는 민감정보를 수집해 사업한다는 점에서 여전히 우려가 나온다. 월드코인재단은 24일(현지시각) 보도자료를 내어 월드코인이 글로벌 시장에 정식으로 서비스를 출시하고, 자체 암호화폐인 월드코인(WLD)을 발행했다고 밝혔다. 월트코인프로토콜의 사업은 크게 신원인증 프로그램인 월드아이디(World ID)과 월드코인(WLD)으로 나뉜다. 👉 월드ID는 일종의 디지털 여권을 표방한다. 프로젝트의 홍채 인식장치 ‘오브(Orb)’를 연동, 사용자의 홍채 등 정보를 수집해 발급한다. 재단은 월드ID를 받는 데 필요한 오브를 20개국 35개 이상 도시로 확장한다는 목표를 내세웠다. 현재 오브는 독일, 영국, 아랍에미리트 두바이, 멕시코, 미국, 한국, 일본 등지에서 200개가 운영되고 있다. 회사는 지난 18개월 동안 진행한 베타테스트 기간에 200만명 이상의 사용자가 홍채를 등록했다고 밝혔다. 👉 암호화폐 WLD는 생태계 토큰으로 자체 암호화폐 지갑 앱인 월드앱(World App)에서 거래를 지원한다. WLD는 재단의 자회사인 월드에셋이 옵티미즘(Optimism) 블록체인 위에서 발행하고, 월드앱은 월드코인네트워크 소속 개발사 툴스포휴머니티(Tools for Humanity)가 운영하는 구조다. 재단은 월드앱 지원국을 120개국으로 확대하고 가스비(거래수수료) 무료 정책을 시행한다는 방침이다. WLD 발행을 위해 프로토콜은 최근 자사 네트워크를 옵티미즘으로 마이그레이션(이전)했다. 다만 미국 등 암호화폐 규제가 마련되고 있는 국가의 거주자는 사용할 수 없다. WLD는 발행 후 상승세를 시작, 24일(미국 동부시각) 오후 6시 기준 26% 오른 가격에 거래됐다. 재단은 베타테스트 기간 홍채를 등록한 사람에게 WLD를 지급한 바 있다. 👉 이날 툴스포휴머니티는 월드ID소프트웨어개발키트(SDK)도 공개했다. 월드코인프로토콜을 사용해 웹 및 모바일 애플리케이션 생성을 지원하는 도구다.알렉스 브라니아(Alex Blania) 월드코인 공동창업자는 “우리는 독특한 기술을 통해 배경, 지역, 소득에 관계없이 전 세계 누구나 디지털 및 글로벌 경제에 대한 액세스를 제공하는 것을 목표로 한다”고 말했다.

2월 25일(현지시각) 롯데벤처스가 주최하고 더밀크가 운영하는 ‘글로벌 엑셀러레이팅 프로그램(Global Accelerating Program, GAP) 미국 실리콘밸리 연수’ 프로그램의 마지막 날에는 법무법인 Song&Lee 이연수 변호사의 ‘미국 진출을 위한 기본적인 법률,’ 그리고 회계법인 에이프리오의 김재천 회계사의 ‘미국 법인 설립 및 이후 과정 회계 문제 미리풀기’라는 주제로 발표 및 Q&A세션이 있었다.이날 행사는 한국 기업들이 초기에 미국에 진출 했을 때 겪을 수 있는 문제들에 대해 문답식으로 진행되었다. 한국 시장에서 미국 진출 및 미국에서 처음부터 사업을 시작 하고자 하는 스타트업들을 위해 이 날 행사에서 언급된 몇 가지 핵심 내용을 뽑아 보았다.

인플레이션, 금리 상승, 정치적 불안 등 전 세계가 전례 없는 수준의 불확실성과 변동성을 경험하고 있다. 불투명한 미래를 맞이하며 기업들은 조직 전반에 효과적인 협업을 촉진하기 위해 새로운 운영 및 전략 방식을 도모하고 있다. 불황기에는 회사에 최고책임자(CEO) 만큼 중요한 리더가 바로 최고재무책임자(CFO)다. 이 시기 CFO는 조직의 현금 흐름과 재무 계획을 추적하고 분석하는 재무 책임자 역할 그 이상이 요구된다. 비즈니스를 세부적으로 이해하고 성과를 훨씬 더 높은 수준으로 끌어올릴 수 있는, 비즈니스 혁신을 주도하는 재무 책임자이자 핵심 의사 결정권자가 되야 한다. 그렇다면 CFO 역할은 어떻게 변하고 있을까?  더밀크는 지난 10월 25일(현지시각), 크리사 헤일리(Chryssa Halley) 패니 메이 CFO, 바바라 라슨(Barbara Larson) 워크데이 CFO가 출연한 '블룸버그 CFO 브리핑' 컨퍼런스를 취재했다. 이 포럼에서는 새로운 CFO의 역할과 CFO가 불확실성을 헤쳐나가는 방법에 대해 논의했다. 바바라 라슨 워크데이 CFO는 “급격한 시장 변화가 CFO의 역할 변화를 요구하고 있다"며 "뉴CFO는 운영 변화에 대한 인사이트를 가지고 비즈니스 전략을 안내해 회사 가치를 창출할 수 있어야 한다"고 말했다. CFO 역할에 부과되는 '가치 창출'은 재무제표 그 이상이며, 시가 총액을 창출하는 모든 가치를 의미한다.미국의 국책 모기지 업체 패니 메이(Fannie Mae)의 크리사 헤일리 CFO 입장도 마찬가지다. 그는 “CFO는 재무만 담당하는 것이 아니라 ESG, 모델링, 분석 등에서도 집중할 수 있어야 한다”며 “CFO는 비즈니스가 어떤지 전반적으로 볼 수 있는 넓은 시야를 가지고 있어야 한다”고 말했다. 재무 계획을 분석해 전략적인 방향을 제시하기 전, 비즈니스를 이해하는 것이 기본 바탕이 돼야 한다는 주장이다.  특히 헤일리 CFO는 재무팀은 우리 몸의 ‘간’과 같다고 비유했다. 모든 것이 재무팀을 거쳐 가야 하기 때문이다. CFO는 재무팀으로 오는 그 모든 것을 보고 CEO에게 데이터와 분석 정보, 재무적 배경을 제공해 CEO의 의사결정을 돕는다. 그는 “CFO는 CEO의 오른팔이다"라고 말했다. 불확실성 속에서 금융 기업들은 플레이북을 만든다. 다양한 시나리오 모델을 살펴보고 경제가 나아갈 수 있는 다양한 방법에 대해 생각한다. 헤일리 CFO는 “어떠한 계획을 가지고 있다고 해서 그 계획대로 흘러가지는 않지만 적어도 앞으로 어떻게 해야 하는지에 대한 플레이북이 있다는 것은 다행인 일”이라며 더 나은 결정을 위해서는 데이터에 집중할 것을 강조했다. 라슨 CFO는 “데이터 파워는 모든 비즈니스의 중심이다. 좋은 결정을 하려면 데이터를 봐야 한다”라며 “다음 투자에 대한 결정도, 다양한 시나리오와 포트폴리오를 계획할 때에도 데이터를 보고 결정한다. 데이터가 중요한 역할을 한다”라고 덧붙였다. 다음은 블룸버그 CFO 브리핑 컨퍼런스에 출연한 헤일리 패니 메이 CFO와 라슨 워크데이 CFO의 대담 전문이다.

전일(12일, 현지시각) 미 증시는 뉴욕 연은이 발표한 6월 소비자의 기대 인플레이션이 전월의 4%를 훌쩍 뛰어넘는 4.8%로 2013년 이후 가장 높은 수준을 기록했다. 이 상황에서 파이낸셜 섹터가 상승을 주도, 3대 지수가 모두 상승 마감했다. S&P500은 올해 39번째의 최고가 경신을 기록한 가운데 오늘 증시는 개장 전, JP모건과 골드만삭스등 주요 대형 은행들의 실적을 기다리고 있다. 대부분의 S&P500 기업들이 올해 2분기 2009년 이후 가장 높은 수준의 이익을 보고할 것으로 기대되는 가운데 금융주들 역시 1분기 138%의 이익 증가에 이어 2분기에도 전년대비 120%에 달하는 성장을 기록했을 것으로 전망됐다. 하지만 하반기 실적은 비용 증가 및 거래대금 감소 등으로 녹록치 않을 것으로 예상된다. 주가의 추가 상승여력은 배당 증액에 좌우될 것으로 관측된다. 한편 리치몬드 연은의 토마스 바킨 총재는 고용시장이 아직 채권매입 축소를 부를 정도로 회복되지 않았음을 시사했다. 뉴욕 연은의 존 윌리엄스 총재 역시 미국 경제가 아직 긴축을 시작할 정도의 여건을 충족하지 못하고 있음을 강조하며 연준 임원들이 일제히 비둘기파적인 메세지를 보였다는 점도 투자심리에 힘을 보탰다. 오늘 증시는 2분기 실적보고와 함께 미 노동통계국(BLS)이 발표하는 6월의 소비자물가지수(CPI)에 집중할 것으로 전망된다. 현재 시장은 일시적 인플레이션을 가격에 완전히 반영하고 있어 전망치를 웃도는 데이터가 나올 경우 상당한 변동성을 보일 것으로 관측된다. 현재 시장은 전일 뉴욕 연은의 인플레이션 지수에 단기 국채 금리가 상승, 연준의 조기금리 인상 가능성이 다시 확대되고 있다.

지난 5월 28일(현지 시각) 샌프란시스코 차세대 금융 서비스 플랫폼 소파이(소셜 파이낸스 줄임말: Social Finance)가 스펙(SPAC, 기업인수목적회사)인 ‘Social Capital Hedosophia Holdings Corp. V’(티커: IPOE)에 의해 상장을 위한 합병 절차를 마쳤다. 지난 6월 1일 소파이는 새로운 티커(SOFI)로 나스닥에서 거래를 시작했다.

‘인플레이션(물가 상승)에 가장 큰 영향을 받는 투자 섹터, 산업군은 어디일까?’미국 금융투자 인플레이션에 대한 우려가 계속되는 가운데, 기업들의 얼마나 큰 영향을 받을지 관심이 집중되고 있다. 물가는 생산자(재료·원료), 소비자(제품 가격) 양쪽 측면에서 기업 경영 및 실적에 영향을 주는 주요 요인 중 하나이기 때문이다.미국 소비자물가지수(CPI)는 4월 전년 대비 4.2% 상승하며 2008년 9월(5.0%) 이후 가장 큰 상승세를 기록했다. 유가 등 에너지 가격이 전년 대비 25% 급등하며 CPI 상승을 주도했다. 4월 생산자물가지수(PPI) 역시 6.2% 상승하며 예측을 뛰어 넘었다. 미국 노동 통계국이 이 수치를 집계하기 시작한 2010년 이후 가장 큰 폭의 증가였다.

"지금 은행 서비스에 만족하십니까?"라고 물으면 "예" 보다 "아니오"가 나올 가능성이 높아 보인다. '제로금리' 시대에 돌입, 은행에 그야말로 '저장(banking)' 해놓은 돈의 이자율은 극히 낮아졌다. 반면 대출금리는 여전히 높고 온라인, 모바일 뱅킹 서비스는 불편하다. 임직원과 지점이 많은 은행 입장에서도 지금의 변화는 고통스럽다. 변화해야 한다고 하지만 지킬게 많아 변화가 쉽지 않기 때문이다. 은행의 역사는 기원전 2000년전으로 돌아간다. 아시리아, 인도, 수메르인 등이 도시와 도시를 옮길 때 농부와 상인들에게 당시 화폐였던 '곡식'을 빌려주고 이자를 받아 다시 돌려받는 형태였다. 그 이후 약 4000년이 흐른 2020년. 코로나 팬데믹으로 인해 은행 역사에 획을 그을 만한 변화에 직면했다. 이 같은 변화에 도대체 '은행' 이란 무엇이고 어떻게 해야 하는가? 핀테크(Fintech) 기업의 도전에 은행은 어떻게 응전해야 할까? 200년 역사,시티은행의 최고경영자(CEO) 마이클 코뱃은 이 같은 질문에 답을 할 최적의 인물이다. 지난 2012년 CEO에 취임후 9년만인 2021년 2월에 제인 프레이저 현 씨티은행장 겸 글로벌소비자금융 대표에게 CEO를 승계하고 퇴임할 예정이다. 제인 프레이저는 씨티그룹은 물론 미국의 모든 주요 은행을 통틀어 첫 여성 CEO가 된다. 더밀크는 마이클 코뱃과 데이비드 루빈스타인 칼라일 그룹 회장과의 대담을 9가지 이슈로 정리했다.

세계는 코로나 팬데믹 2~3차 유행에 직면하고 있다. 경제는 급격하게 붕괴했고 전례없는 속도로 빠르게 회복했다.경제적 측면에서 가장 우려했던 시나리오인 '금융기관 부실화'는 아직까지는 발생하지 않았다. 특히 ‘실물(대면) 경제 붕괴 → 실업률 증가 → 부실 대출 발생 → 금융기관 부실화’ 라는 악순환 발생을 막았는데 이는 부실 대출의 발생으로 인한 금융기관의 부실화가 어떠한 결과를 초래할지 지난 2008년 경험했기에 빠르게 대처할 수 있었기 때문이다. 각국 정부는 재정 또는 통화정책을 실행, 악순환의 고리를 중간에서 차단하려 했다. 그러나 그 방법은 달랐다. 악순환 고리 끊기미국은 경기부양법안(CARES Act)을 통해 코로나로 실직하면 정부가 실업자에게 직접적인 지원을 해 주는 방법을 택했다. 반면 유럽은 기업들이 노동자를 강제로 휴직하게 하는 대신 임시해고(furlough) 및 정부 차원의 휴직 지원 제도로 국가별로 통상임금의 최대 70에서 84%까지 보조금을 지급했다. 정부 지원 정책의 이 같은 차이는 아래와 같은 실업률 차이로 되돌아왔다. 미국은 실업률이 최대 15%까지 치솟았으나, 유로존은 1~2%p 가량의 실업률 상승에 그쳤다.